Регрессионная модель взаимосвязи цен на нефть марки Brent и курса казахстанский тенге/американский доллар (KZT/USD)

Аннотация

Массовое использование и экспорт природных ресурсов, в частности, энергоресурсов может стать причиной возникновения комплекса неблагоприятных экономических явлений, одним из которых является «голландская болезнь». Цель - проверить гипотезу о том, что Казахстану не удалось в полной мере избежать влияния валютного канала «голландской болезни»: колебания цен на нефть марки Brent вызывают колебания курса национальной валюты по отношению к доллару США (KZT/USD) и усиливают неопределенность, что оказывает еще большее негативное влияние на внешнюю торговлю и уровень иностранных инвестиций. Методы – применен корреляционно-регрессионный анализ в программном обеспечении Statistica на основе 3372 наблюдений в период с 1 января 2012 года по 31 декабря 2024 года. Результаты – проведено эмпирическое исследование взаимосвязи между временными рядами ежедневного валютного курса KZT/USD и ежедневных цен на нефть марки Brent, построены регрессионные модели по годам, из которых пять моделей свидетельствуют о наличии причинно-следственной взаимосвязи между рассматриваемыми переменными. Выводы - автор констатирует действие валютного канала «голландской болезни» в казахстанской экономике с разной интенсивностью в отдельные периоды исследуемого отрезка времени.